Bitget-Futures: Reverse Order

Was ist eine Reverse Order?

Bitgets Reverse Order-Funktion bietet Futures-Tradern ein schnelles und bequemes Tool, um schnell auf Marktumkehrungen zu reagieren. Sie ermöglicht es Nutzern, eine bestehende Position sofort zum Marktpreis zu schließen und eine neue Position derselben Größe in der entgegengesetzten Richtung zum Marktpreis zu eröffnen.

Die Reverse Order-Funktion führt zwei Aktionen auf einmal durch:

1. Marktschluss: Das System schließt Ihre aktuelle Position sofort zum besten verfügbaren Marktpreis.

2. Umgekehrter Einstieg: Sobald die Position geschlossen ist, wird eine neue Position in der entgegengesetzten Richtung zum Marktpreis und in der gleichen Größe eröffnet (vorbehaltlich der verfügbaren Assets). Wenn die verfügbaren Assets des Nutzers nicht ausreichen, um eine umgekehrte Position in der gleichen Größe zu eröffnen, eröffnet das System die größtmögliche Position. Bitte beachten Sie, dass aufgrund von Faktoren wie der verfügbaren Marge und der Marktvolatilität die Reverse Order nicht immer erfolgreich ausgeführt werden kann.

Bitget bietet zwei Modi für die Ausführung einer Reverse Order an, so dass die Nutzer den Modus wählen können, der am besten zu ihrer Handelsstrategie passt:

(a) Offene Orders einbeziehen

Die Größe der Reverse Order basiert auf der Gesamtgröße der Position. Das System setzt die Prioritäten anhand des verfügbaren Positions-Saldos, um die Reverse Order auszuführen. Wenn die verfügbare Position nicht ausreicht, um die Reverse Order auszuführen, storniert das System die offenen Orders nach der FIFO-Regel (first-in, first-out).

(b) Offene Orders ausschließen

Die Größe der Reverse Order basiert nur auf dem verfügbaren Positionssaldo. Das System storniert keine bestehenden offenen Orders, und die Reverse Order gilt nur für die aktuell verfügbare Position.

Funktion	Offene Orders einbeziehen	Offene Orders ausschließen
Umfang	Gesamtpositionen (verfügbare + offene Orders)	Nur verfügbare Positionen
Ausstehende Orders	Automatische Stornierung offener Orders, um Fehlbeträge auszugleichen	Alle offenen Orders bleiben
Am besten für	Schnelle Reaktion auf Marktumschwünge	Anpassung einer Teilposition
Risiko	Es kann zu Slippage durch stornierte Orders kommen	Die ausgeführte Größe kann kleiner sein als die volle Position
Mitteleffizienz	Höher	Tiefer

Fall 1: Schneller Umkehrung bei extremen Marktbedingungen

Hintergrund
Trader A hält eine 10 BTC Long-Position in BTCUSDT Perpetual-Futures mit einem Einstiegspreis von 50.000 $. Wenn der Preis plötzlich auf 48.000 $ fällt, deuten die technischen Indikatoren auf eine mögliche Trendwende hin.

Traditioneller Ansatz:

1. Manuelles Schließen von Long-Positionen: dauert 3-5 Sekunden

2. Einrichten von Short-Orders: dauert 5-8 Sekunden

3. Wenn beide fertiggestellt sind, ist der Preis auf 47.500 $ gesunken, womit der ideale Einstiegspunkt verpasst wurde.

Reverse Order:

• Verwenden Sie „Reverse (offene Orders einbeziehen)“.

• Das System erledigt die folgenden Aufgaben innerhalb von 200 ms:

a. Schließt die Long-Position bei 48.000 $

b. Eröffnet eine Short-Position von 10 BTC bei 48.020 $

• Wenn der Preis auf 45.000 $ fällt, macht die Short-Position einen Gewinn von 30.200 $.

Wichtigste Erkenntnis: Im Vergleich zur manuellen Methode konnte durch die Nutzung der Reverse Order ein potenzieller Verlust von rund 5.000 $ vermieden werden, berechnet als: (48.020 - 47.500) × 10 = 5.200.

Fall 2: Teilweise Umkehrung zur strategischen Anpassung

Hintergrund
Trader B hält eine Short-Position von 5 ETH in ETH-Perpetual-Futures, wovon 3 ETH verfügbar sind und 2 ETH in einer Limit-Order gebunden sind. Wenn der Preis ein wichtiges Widerstandsniveau durchbricht, beschließt der Trader, die Position teilweise umzukehren.

Vorgang:

• Verwenden Sie „Stornieren (offene Orders ausschließen)“.

• Nur die 3 ETH, die verfügbar sind, werden umgekehrt:

a. Schließen Sie die 3 ETH Short-Position

b. Eröffnen Sie eine 3 ETH Long-Position

• Behält die 2 ETH Short-Order, um die weitere Marktentwicklung zu beobachten.

Der Vorteil: Dieser Ansatz ermöglicht es den Nutzern, das Risiko zu streuen und einen Teil der Umkehrchance zu nutzen, während das Aufwärtspotenzial der ursprünglichen Strategie erhalten bleibt.

Tipps zum Risikomanagement

Die Reverse Order-Funktion ist zwar leistungsstark, birgt aber auch Risiken:

1. Liquiditätsrisiko: Bei Market-Orders kann es in Umgebungen mit geringer Liquidität zu erheblichen Preisabweichungen kommen.

2. Kaskadenrisiko: Unter extremen Marktbedingungen können rasche Preisschwankungen zu einer Kaskade führen:

￮ Ein erheblicher Abstand zwischen dem Ausstiegspreis und dem Reverse Order-Ausführungspreis.

￮ Einige Positionen werden möglicherweise nicht ausgeführt.

3. Auswirkungen auf die Finanzierungsrate: Es können Finanzierungsgebühren sowohl für die geschlossenen als auch für die neu eröffneten Positionen anfallen.

4. Latenzrisiko: Die Marktbedingungen können sich in Zeiten von Netz- oder Systemverzögerungen drastisch ändern.

Zusammenfassung

Die Reverse Order-Funktion ermöglicht es Nutzern, ihre Positionen schnell zu schließen und umzukehren, wenn sich die Markttrends ändern. Diese Funktion reduziert die Verzögerungen und die Komplexität des manuellen Trading und hilft Nutzern, Verluste zu reduzieren oder neue Gewinnchancen effektiver zu nutzen.